Взгляд изнутри: как работают венчурные фонды?
Венчурные фонды становятся всё более привлекательным инвестиционным активом. Капиталодержатели рассматривают его работу с целью убедиться в надёжности вложений и хорошем заработке. Чтобы понять, какую пользу может принести организация, стоит подробно разобраться в её деятельности, изучая внутреннюю структуру и перспективы.
Венчурный фонд – что это и как работает?
Венчурный фонд является разновидностью инвестиционной компании, которая нацеливается преимущественно на взаимодействие с инновационными идеями. К таким организациям могут относиться те фонды, 90% доли которых составляют инновации.
К задачам венчурных фондов относят:
- Отбор и подробное изучение стартапов, связанных с инновациями.
- Аккумулирование инвесторских финансов.
- Спонсирование и сопровождение развития предприятий на всех его стадиях.
- Косвенное или прямое участие в управлении, контроль над проектной командой.
Таким образом, инновационные венчурные фонды предоставляют средства на самых ранних стадиях развития. При этом корпорация должна иметь важную технологическую составляющую, ведь в противном случае она не будет рассматриваться как предмет инвестиций.
Венчурный фонд, капитал которого уходит на спонсирование начинающих проектов, рискует потерять все средства в случае неправильного выбора компании. Даже при разработке самого удачного замысла могут возникнуть дополнительные трудности, которые помешают заработку и всестороннему развитию бренда.
В связи с многочисленными рисками управляющим стоит научиться грамотно подбирать проекты и анализировать их шансы на успех. В то же время, бизнесменам приходится прилагать огромные усилия для того, чтобы представленную идею оценили по достоинству. Как правило, финансированию подлежат лишь самые интересные и прибыльные проекты.
Схема работы венчурного фонда
Развитие венчурных фондов продолжалось несколько лет и на сегодняшний день такие компании имеют четкую структуру и стандартизованные механизмы взаимодействия с клиентами. Чтобы лучше разобраться в деятельности фондовых организаций, стоит ознакомиться со схемой их деятельности:
- Инициатор подаёт заявление на спонсирование своей идеи.
- Сотрудники организации проводят комплексный анализ потенциала данной идеи.
- Участники программы делают взносы посредством денег или коммитментов.
- Управляющая фирма также вносит долю финансов.
- Под выбранный стартап создаётся организационная и юридическая основа.
- На разных этапах развития выделяется дополнительное финансирование. Компания получает возможность начать эмиссию ценных бумаг.
- Специалисты контролируют реализацию замысла и оказывают ему поддержку на протяжении 3-10 лет.
- По окончанию цикла осуществляется выход из проекта посредством реализации долей или ценных бумаг. Акции продаются на мировом рынке, но могут передаваться стратегическим или фондовым инвесторам.
Таким образом, фондовая организация начинает работать с идеей, а получает на выходе прибыльный проект или даже знаменитый бренд. Грамотный управляющий использует в своей работе два важных правила:
- Деньги вкладываются только в те проекты, которые в перспективе могут принести хорошую выручку. Потенциальная прибыль должна быть сопоставима с затратами и в разы превышать их. К примеру, если на бренд тратится 100 тысяч рублей, то на выходе нужно получить 500 и более тысяч рублей.
- Необходимо осуществить выход и подобрать максимально удобный момент для него. В лучшем случае покидать проект стоит в то время, когда его прибыльность находится на пике и дальше последует спад.
Если читатель решил инвестировать или обратиться за помощью в фондовую организацию, ему будет полезно прочитать список венчурных фондов и подобрать наиболее подходящий из них. Выбирая компанию, рекомендуется обратить внимание на её рейтинг, уровень доходности и мнение прошлых клиентов. Если эти показатели будут удовлетворительны, стоит налаживать связь с выбранным фондом.
